中芯国际联席CEO赵海军：行业供需从全面紧缺向结构性紧缺转移

实习编辑/杨夏 

5月13日盘前，中芯O赵国际（688981，国际供需SH）召开2022年一季度业绩说明会。联席公司联席CEO赵海军表示，海军正如所预期的行业性紧，经过过去半年的从全市场加速消费和库存的积累，特别是面紧国内严控疫情以后，行业供需趋势已经从全面紧缺向结构性紧缺转移。缺向缺转

此外，结构中芯国际2022年一季报中用“以尺寸分类”替代了“以技术节点分类”，中芯O赵对此，国际供需赵海军在业绩说明会中解释，联席8英寸涵盖0.35微米至90纳米的海军制程，12英寸涵盖90纳米到FinFET的行业性紧制程，这样的从全披露方式更契合公司在同一工厂跨多个节点应用的运营弹性和业务特点。

赵海军认为，过去几年电子产品的不断升级、万物交互数字化大趋势、云端存储体量大增、汽车电子需求指数级上升、绿色能源等行业的兴起等，总体上终端硅含量的需求和增量尚未得到满足。而全球集成电路制造产能的平均增长还是个位数。即使近两年来晶圆厂都加快了产能的建设步伐，但相应配套的产能由于供应链紧缺，依然无法在短时间内建成到位。

2021年是芯片行业全面紧缺的一年。进入2022年，行业供需的趋势正在发生变化。

赵海军表示，消费电子、手机等存量市场进入了去库存阶段，开始软着陆。而高端物联网、电动车、显示、绿色能源、工业等增量市场尚未建立足够的库存。这对产能、技术创新和客户体验服务提出了更高更紧迫的要求。为响应产业链的需求，中芯国际推出新产品工艺平台，提升客户服务、锁定存量、开拓增量的策略方向。

一季报显示，中芯国际2022年智能手机应用收入下降，而其他应用占比提升。赵海军表示，智能手机、消费电子占比下降，智能家居和其他类别占比上升，符合公司对市场需求判断及产能分配的部署。

在问答环节，也有提问者建议中芯国际未来是否可以提供一个季度平均制程工艺节点的数字，这样也可以提供一个简单的追踪。

对此，赵海军表示，中芯国际做特色工艺比较多，公司建立工厂是在这些专门的节点上来增加产能。其他公司是按照摩尔定律来，建设的工厂40纳米就是40纳米，28纳米就是28纳米。而中芯国际工厂建得晚，但晚建也有优势。公司买28纳米的设备，进来可能做40纳米，可能是做55纳米，这样一个工厂可以做好几个节点，可以根据产品的需求去做切换。所以每个月同一个工厂里55纳米、40纳米、28纳米的比例都不一样。因此，一个季度里区分各个制程比例不是很明确。

不仅是已有工厂，新建工厂也是如此。赵海军称，公司现在建立的8英寸是从90纳米做到0.18微米，12英寸也是从22纳米做到0.18微米。其实公司做FinFET也有这样的考量。“我们想说，我们可以在产品上讲不同产品应用大概占比是多少，就不要再看它的工艺节点。”赵海军表示。

除了供需趋势外，另一广受关注的话题当属疫情带来的影响。

赵海军表示，疫情对公司的冲击被相应地化解，尚未造成太大影响。但对物流、长链的影响，使已有的业务线受到干扰，结构性短缺愈加紧张。整体看客户的需求依然旺盛，预计今年全年公司产能依然供不应求。

就疫情对公司第一季度的影响，赵海军表示，Q1的影响主要是天津地区。不过一是天津地区占整个公司的影响很小；二是天津的疫情大概9-11天就结束了；此外，天津工厂8英寸也是个增量的单位，所以靠增量就把原来影响的部分全都抹平了。所以说，第一季度疫情对中芯国际的影响比原来预料的要小。

而第二季度的影响主要是上海。赵海军强调称，上海现在疫情还在持续，因此暂时还没办法做非常确切的预测。

事实上，疫情不仅仅影响工厂内部生产，对整个芯片产业链均有影响。赵海军称，相比晶圆生产，整个长链的影响是比较大的。但到底有多大，还要等第二季度，或者上海疫情完全结束后，才能给出确切的答复。

关于疫情的影响，中芯国际董事长高永岗补充表示，疫情在二季度对上海厂区的部分工厂产生了短期的影响。现在疫情还没有结束，整体的影响的确不好判断，但疫情对物流、供应链、上下游企业的确产生了影响。

此外，疫情对中芯国际产能交付的进度也有影响，但是公司也在努力把影响降到最低程度。公司在制定二季度指标的时候已经考虑到这个因素。